3月24日｜國泰君安研報指出，龍源電力(0916.HK)風電裝機佔比較高，受益於來風好轉短期盈利改善在即；隨着老舊風場改造、資產注入推進，長期盈利空間打開。首次覆蓋，目標價7.13港元，給予“增持”評級。公司風電裝機容量、裝機佔比處於同行業領先水平；考慮到風電項目收益率總體高於光伏、疊加公司風電資產的區域稟賦，認為公司橫向比較優勢突出。來風好轉趨勢已現，發電量及盈利改善在即：判斷2024年公司風電發電量短期承壓與來風較差有關；2025年1~2月來風好轉趨勢已現，公司2025年風電發電量及盈利同比改善在即。此外，隨着資產注入穩步推進，公司外延式成長空間打開。公司應收款管理能力較強（2023年公司應收賬款及應收票據週轉天數303天，處於行業較低水平），隨着可再生能源補貼逐步收回，公司現金流改善彈性凸顯。
新聞來源 (不包括新聞圖片): 格隆匯